资讯
近日，CRO（Contract Research Organization，合同研究组织）板块在历经一段时间的低迷后迎来久违的大涨行情。多家CRO企业股价显著攀升，市场表现抢眼，引发了业界和投资者的广泛关注。CRO行业作为连接医药研发与临床试验的关键桥梁，其市场需求与全球创新药的发展息息相关。
3月8日晚间，药明康德（603259.SH）公告称，拟10亿元继续回购公司股份，回购股份将在回购完成之后全部予以注销并减少注册资本。这是在2月初宣布10亿元A股回购后的又一次大手笔回购。
截至3月11日，市面上医药主题基金共有204只（只计算主代码），合计规模为3165.2亿元。其中被动指数型基金有68只，规模合计为117.38亿元。
今年以来取得正收益的医药主题基金只有6只，其中4只为QDII基金。汇添富全球医疗、易方达标普医疗保健、广发全球医疗保健、创金合信全球医药生物的前十大持仓均以美股的医药股为主。
宏利医药健康、湘财医药健康两只次新基金分别取得了6.08%、4.22%的收益。由于两只基金在去年12月末成立，所以暂时没有披露相关持仓。
Wind数据显示，CRO指数近20日内涨幅为5.6%。该指数目前有21只成分股，但市值100亿以上的仅有8只，千亿巨头仅有药明康德一只。可以说，药明康德的股价涨跌对CRO指数有决定性作用。
“目前医药板块滞涨，维持乐观。”宏利医药健康基金经理周笑雯表示。截至3月1日，申万医药指数年初以来下跌10.05%，位列一级行业倒数第三，仅略优于综合、环保。医药板块已大幅跑输市场指数，但展望2024年，医药仍然是全年A股需求端最确定的子行业之一，基本面与股价表现出现背离。
周笑雯称，从行业比较维度看，医药作为刚需、必选消费，在经济增速换挡下台阶的过程中，增长的韧性、确定性强，行业增速有望维持超2倍GDP增速，是成长性比较好的细分领域。从基本面角度看，药品、器械、设备、耗材、医疗服务、医药消费品等领域的主要公司2024年业绩增长确定性强，估值处于历史较低分位，部分个股超跌，具备极强的配置价值。经过3年震荡下跌，医药板块跌幅超过50%，调整时间、调整幅度都已相对充分，指数处于底部区间，无论是短、中、长维度，亦或绝对、相对收益维度，一定程度上均有相对较好投资机会。
今年两会期间，“创新药”首次进入了《政府工作报告》之中。对此，海通证券研究所基金评价与研究首席倪韵婷表示，借鉴历史，本轮行情或未结束。但行情上涨速率明显较快，市场也积累了一定的获利盘压力，接下来也应注意，短期市场上涨节奏或有放缓。短期白马更稳健，中期白马成长仍是主线，重视受益于政策催化的硬科技制造及医药，硬科技制造重点关注电子、数字基建和数据要素、AI 应用，医药重点关注 2024年业绩有望占优的创新药/血制品/高值耗材。
文明上网，理性发言，共同做网络文明传播者